作家 | 刘银平、姚悦
剪辑 | 付影
开始 | 独角金融
4月25日，东莞银行同期发布了2024年年报及2025年一季度信息涌现申报，2024年营收、净利双双下跌，为缔造以来初次“双降”。
存贷业务遭受双重挑战，进款、贷款规模增速均放缓，高成本的依期进款规模占比朝上6成，且进款利率降幅不足贷款利率降幅，导致净利息收入同比下跌14.57%。
营收方面，投资收益成为亮点，同比增长35.95%，四年翻了近2倍。
自2008年3月第一次递交上市恳求材料以来，东莞银行的IPO之路已走了17年，左证本年3月深交所涌现的信息，东莞银行IPO审核状态为“中止”。股权散播、A股IPO商场遇冷、事迹下滑是东莞银行濒临的主要禁绝。
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初次谋利“双降”，
存贷业务遭受双重挑战
2024年东莞银行营业收入101.97亿元，同比下跌3.69%，近8年来初次下滑；归母净利润37.38亿元，同比下跌8.1%，近9年来初次下跌。
2017-2023年本事，东莞银行事迹举座邃密，保持营收、净利双增趋势，尤其是2021-2022年净利润增速均在15%以上，天然2023年增速有所下滑但仍然保持正增长，这次营收、净利为缔造以来初次“双降”。
东莞银行对盈利下滑作念出解说，2024年为助力经济复苏，镌汰社会融资成本，主动治愈业务结构，加大对中小微企业信贷救济力度，短期盈利身手承压。
2024年东莞银行总钞票同比增长6.97%至6272.3亿元，业务规模稳步增长，但在总钞票增长的同期，总钞票收益率却连年下跌，2022-2024年永诀为0.75%、0.7%、0.57%，已低于0.6%的尺度值，进一步响应了盈利身手削弱。
具体来看，存贷业务阐扬欠安、利息净收入下跌是导致事迹下滑的主要原因。
从利息收入方面来看，2024年末贷款余额3655.53亿元，同比增长11.54%，蚁集两年增幅保持在10%以上，主要因单子贴现款额同比大增241.13%至269.01亿元，公司及个东谈主贷款规模增长则相对逐步，同比增幅永诀为7.94%、1.84%。
由于单子贴现规模占比拟低，且2024年平均收益率独一1.39%，同比下跌40BP，对利息收入的孝顺较小。2024年总体贷款利息收入减少了3.38亿元，同比下跌1.66%。
图源：罐头图库
从利息开销方面来看，2024年末进款余额为4384.24亿元，同比增长4.77%，增速放缓，上一年进款规模增速在15%以上。
由于高成本的依期进款规模占比朝上6成，进款利率举座下跌幅度不大，进款利息开销增长了2.15亿元。
此外，在利息开销中，应酬债券金额同比增长20.62%至26.81亿元，主若是增多了同行存单和金融债的刊行规模。同行存单、金融债的成本要高于无为进款，规模大幅增出息一步推升了利息开销，2024年利息开销增多8.76亿元。
在利息收入减少、利息开销增多的双重作用之下，2024年利息净收入71.19亿元，同比下跌14.57%。在这种情况下，东莞银行净息差也由1.61%降至1.26%。
值得谨慎的是，2024年东莞银行的其他非息收入为23.41亿元，同比增长65.13%。其中，投资收益2.09亿元，同比增长35.95%，在一定程度上缓解了营收下跌的步履，主要由于2024年债券商场情况较好，来往性金融钞票规模增长。投资收益蚁集四年增长，四年翻了近2倍。
博通询查金融行业首席分析师王蓬博示意，2024年债券商场的连续走牛为银行投资收益的增长提供了有劲基础，使投资收益成为缓解银行营收压力、牢固利润阐扬的遑急救援。如果银行或者握住提高本身的投资照管身手和商场预判身手，优化投资组合，合理树立资源，投资收益有望在银行利润增长中阐扬更遑急的作用。
2024年东莞银行不良贷款率为1.01%，相较前两年0.93%的不良率有所提高，不外举座来看处于较低水平，钞票质料相对牢固。
不良贷款拨备隐敝率为212.01%，同比下跌40.85个百分点，蚁集三年下跌。拨备隐敝率下跌，一方面评释银行通过调度拨备水平以救援利润增长，另一方面也与加大不良贷款解决力度商酌。
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17年IPO“长跑”，
股权散播问题受关注
东莞银行前身为缔造于1999年的东莞市生意银行股份有限公司（下称“东莞市生意银行”）。
2007年，A股掀翻银行IPO上市潮，据Wind数据显现，当年，北京银行（601169.SH）、宁波银行（002142.SZ）、南京银行（601009.SH）等7家银行纷纷到手登陆A股，当作对比，2006年上市到手的仅为2家，这也让城商行上市冲动愈发上升。2007年底，东莞市生意银行召开临时股东大会，笃定磋议IPO上市，2008年3月厚爱改名东莞银行，并向证监会递交上市恳求材料。
据证监会官网涌现，2012年东莞银行已插足IPO“落实反馈主张”阶段，AG百家乐下三路技巧打法这一度被外界解读为该行IPO晨曦初现。
关联词，2014年6月，因未完成预涌现，东莞银行IPO被隔断审查。据《中国基金报》报谈，当年还传出过东莞银行赴港上市音信，但之后无疾而终。
彼时，距东莞银行2008年3月第一次递交上市恳求材料已昔时6年。
2016年，A股又掀翻一次银行IPO上市潮，据Wind数据显现，当年，江苏银行（600919.SH）、贵阳银行（601997.SH）、江阴银行（002807.SZ）等8家银行到手登陆A股。不外，彼时东莞银行并无动静。
距离初次IPO被隔断约4年半，2019年2月，东莞银行终于二度向证监会递交IPO恳求材料，并于当年3月获银保监局批复。2019年，又是银行IPO上市大年，据Wind数据显现，当年，青岛银行（002948.SZ）、浙商银行（601916.SH）、西安银行（600928.SH）等8家银行结束上市。但东莞银行IPO程度迟迟未激动。
而后，2023年3月，跟着全面注册制厚爱落地，东莞银行“平移”至深交所，方向主板上市，并很快“获受理”。
图源：罐头图库
左证深交所2025年3月31日最新涌现的信息，东莞银行IPO审核状态为“中止”，原因是“IPO恳求文献中记载的财务资料已过灵验期，需要补充提交。”
收尾面前，距东莞银行2008年3月第一次递交上市恳求材料，已昔时17年。
针对第一次IPO被隔断审查的原因，东莞银行并莫得对外界恢复。据《21世纪经济报谈》报谈，不少业内东谈主士合计，该原因就包括股权散播。
面前，东莞银行的股权散播问题已经外界关注的焦点。
东莞银行不存在控股股东及本体戒指东谈主。左证东莞银行2024年年报，径直持有5%以上股份的股东独一东莞市财政局一家。
收尾2024年底，该行股东总额达5190户。其中，法东谈主股东79户，总共持股占比76.91%；天然东谈主股东5111户，总共持股占比23.09%。
开始：东莞银行2024年年报
据《21世纪经济报谈》报谈，有分析指出，“尽管股权散播不错让照管层有缠绵愈加摆脱，但不利于该行股权结构的牢固，银行紧要缠绵有缠绵的收尾有可能被镌汰，也有可能出现照管层‘监守自盗’，股东难以敛迹格式。”
王蓬博合计，有本体戒指东谈主的公司的平允在于有缠绵愈加高效，在创业初期更能把捏商场契机，而无实控东谈主的机构则更允洽牢固商场，在有缠绵上会相对民主，有缠绵客不雅性较大。无实控东谈主公司由于股权散播，更容易保护中小股东的权力，但同期也可能增多运营和有缠绵成本。
此外，东莞银行历史上还存在5家法东谈主股东代持情形。不外，东莞银行示意，该行代持股东存在代持的情形并不允洽银行业监督照管机构的商酌条目，该行已在得知代持股东存在代持情形后第一时辰条目商酌的代持股东按照法律限定的法则进行撤废代持。
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A股银行IPO“哑火”三年，
东莞银行新任“将帅”肩负重担
近两年东莞银行先后完成了董事长和行长的东谈主事变动。
2023年，前任董事长卢国锋调任掌舵东莞农商银行，程劲松获选东莞银行董事长；当年11月，东莞银行公告称，程劲松的任职经验获核准。
资料显现，程劲松2014年底加入东莞银行，随后出任该行副董事长、行长，主办浅近缠绵照管职责。
2024年2月，东莞银行董事会选举谢勇维为该行副董事长，并答应聘用谢勇维为该行行长，不再任该行副行长。4月，东莞银行公告称，谢勇维任职经验获核准。
资料显现，谢勇维现年53岁，在东莞银行职责20余年。据2024年12月30日的《招股书》显现，收尾签署日，谢勇保管有该行30.31万股，2023年薪酬121.63万元。
新任董事长程劲松和新任行长谢勇维共同掌舵东莞银行后，教导东莞银行完成A股IPO上市，无疑是摆在两东谈主面前的一项重担。
图源：罐头图库
自2022年1月兰州银行上市以来，银行A股IPO已“哑火”三年。
中国企业老本定约副理事长柏文喜合计，关于2025年银行IPO能否“破冰”，天然中小银行上市珍视仍存，但计划到面前的商场和监管环境，以及银行本身的缠绵气象和合规问题，展望短期内银行IPO过会仍然较为不易。
金乐函数分析师廖鹤凯示意，当今银行IPO的难点主要在于，面前还未上市的除了个别钞票规模较大的股份制银行，主要王人是中小城农商行，监管部门关于中小银行IPO审核更为严格，这部分银行多量存在股权结构结构牢固性欠安、监管宗旨不达标、高管团队大幅变动、频年来的缠绵牢固性和发展情况欠安、里面治理存在多项问题、不良率得不到灵验戒指、受到的监管处罚整改尚未完成等。
左证东莞银行涌现的2025年一季度信息涌现申报，营业收入20.34亿元，同比下跌24.91%，归母净利润7.99亿元，同比下跌43.52%，降幅进一步扩大。
事迹下滑之下，东莞银行的IPO之路还有多远？辩驳区聊聊吧。